O interesse dos investidores brasileiros pelo setor de defesa internacional nunca esteve tão em alta

Em meio à escalada das tensões no Oriente Médio, não apenas as ações de petróleo e gás dispararam, mas também os papéis de empresas ligadas à indústria bélica e de tecnologia militar. O movimento reflete uma tendência global: diante de um cenário geopolítico cada vez mais incerto, países ampliam seus orçamentos militares e investidores buscam oportunidades de diversificação e proteção em ativos do segmento.

Oportunidades em meio à volatilidade global

A recente guerra envolvendo Irã, Estados Unidos e Israel serviu como catalisador para o avanço das ações de defesa. Empresas como Karman Holdings, fornecedora de sistemas para mísseis e satélites, viram suas ações saltarem mais de 14% em uma única semana. Outras gigantes do setor, como Axon Enterprise, Northrop Grumman, RTX Corp, BAE Systems, Lockheed Martin e General Dynamics, também registraram ganhos expressivos, impulsionadas pela perspectiva de aumento da demanda por equipamentos militares e inovações em inteligência artificial.

Esse movimento não é isolado. O orçamento de defesa dos Estados Unidos, por exemplo, deve atingir US$ 1,5 trilhão em 2027, segundo projeções. Países da Otan já anunciaram a elevação dos gastos militares para até 5% do PIB até 2035, enquanto a China também acelera seus investimentos no setor. O Brasil, atento à tendência, destinou R$ 5 bilhões anuais às Forças Armadas até 2030, fora do teto fiscal.

Estratégia de longo prazo e diversificação

Especialistas recomendam que o investidor brasileiro enxergue o setor de defesa como uma tese estrutural de longo prazo, e não apenas uma aposta especulativa diante de eventos pontuais. A previsibilidade de receitas, garantida por contratos de longo prazo e orçamentos robustos, torna o segmento atrativo mesmo em períodos de volatilidade. No entanto, é preciso cautela: movimentos bruscos de preço podem ocorrer em resposta a eventos políticos e diplomáticos, exigindo disciplina e visão estratégica na hora de montar posição.

Como acessar o setor de defesa internacional

Apesar da indústria nacional de defesa ainda ter baixa representatividade na Bolsa brasileira, o investidor local dispõe de alternativas para acessar as líderes globais do setor. Os BDRs (certificados de ações estrangeiras negociados na B3) são uma porta de entrada prática, permitindo exposição a empresas como Lockheed Martin, RTX/Raytheon e Northrop Grumman diretamente em reais e com liquidez local.

Outra opção são os ETFs internacionais, que oferecem diversificação ao reunir várias companhias do segmento em um único ativo. Destaque para os fundos ITA e XAR, que concentram empresas americanas de defesa, além de ETFs que replicam o S&P 500, como o IVVB11, proporcionando exposição indireta ao setor. Para quem possui conta no exterior, a compra direta de ações (stocks) amplia as possibilidades de diversificação e otimização de custos.

Avaliação e recomendações

Analistas reforçam que o momento de entrada deve ser avaliado com cautela, evitando decisões impulsivas em meio a notícias de impacto. O ideal é construir posição gradualmente, utilizando o setor como proteção contra riscos geopolíticos e como parte de uma estratégia de diversificação internacional. A escolha entre BDRs, ETFs ou stocks deve considerar o perfil do investidor, o tamanho do aporte e o objetivo de simplificação ou diversificação da carteira.

Para quem deseja comparar o desempenho das principais empresas globais de defesa e identificar oportunidades alinhadas ao seu perfil, a ferramenta de Comparador de Ações da AUVP Analítica permite analisar múltiplos indicadores fundamentalistas lado a lado, facilitando decisões mais embasadas.